В начале недели мир электронных потребительских устройств был оповещен о предстоящих сложностях. Исследовательское агентство Counterpoint обнародовало свой анализ, предсказывающий спад глобальных поставок смартфонов. Согласно их данным, в 2026 году рынок смартфонов ожидает сокращение на 2,1%. Ключевым фактором, влияющим на эту тенденцию, признано стремительное увеличение стоимости чипов, оказывающее прямое, угнетающее воздействие на потребительскую покупательную способность. Эта дилемма становится все более острой, заставляя потребителей пересматривать свои приоритеты при покупке новых гаджетов. Последние месяцы ознаменовались серьезными перебоями в глобальных цепочках снабжения электроники. Повсеместно наблюдается острый дефицит устаревших микросхем памяти.
Параллельно, индустрия демонстрирует ярко выраженный сдвиг приоритетов: производители целенаправленно переориентируют производственные мощности и исследовательские усилия на создание передовых микросхем памяти. Эти новейшие компоненты предназначены для революционных приложений, связанных с искусственным интеллектом, формируя основу для грядущих технологических прорывов. Однако, такая концентрация на одном сегменте неизбежно порождает дефицит и ограничения в поставках для производства других, менее "хайповых", но все еще крайне востребованных устройств, включая смартфоны. MS Hwang, занимающий позицию директора по исследованиям в Counterpoint, проливает свет на самую уязвимую часть рынка. "Нынешняя ситуация наиболее болезненно затрагивает нижний ценовой сегмент, смартфоны стоимостью менее двухсот долларов", — констатирует он.
Борьба за выживание
Прибыльность их продукции и без того не отличалась высокой маржинальностью, а нынешнее подорожание комплектующих ставит под сомнение саму возможность поддержания конкурентоспособных цен. В противоположность им, игроки, занимающие доминирующие позиции на рынке, обладают значительным преимуществом. Ян Ван, являющийся старшим аналитиком в Counterpoint, выражает мнение: "Apple и Samsung находятся в наилучшем положении, чтобы успешно преодолеть предстоящие несколько кварталов". Эти гиганты обладают не только финансовыми ресурсами для поглощения растущих издержек, но и рыночной властью, позволяющей им либо перекладывать часть расходов на потребителя, либо оптимизировать свои производственные процессы. Их сильные бренды и лояльная клиентская база обеспечивают им устойчивость в условиях рыночной турбулентности, в то время как менее крупные конкуренты вынуждены бороться за выживание. Эта ситуация, вероятно, приведет к дальнейшей консолидации рынка, усиливая позиции лидеров.
В прошлом месяце аналитики Counterpoint обнародовали вывод: решение компании NVIDIA применять в своих серверах для задач искусственного интеллекта модули памяти, характерные для мобильных устройств, способно привести к двукратному росту цен на серверную память к концу 2026 года. Причина этого прогноза кроется не в случайной конъюнктуре, а в фундаментальном соотношении спроса и предложений на рынке компонентов. Ключевой момент в том, что серверы для вычислений с ИИ потребляют значительно больше одиночных кристаллов памяти на одну единицу техники по сравнению со смартфонами. Такое увеличение «плотности» памяти возникает из-за архитектуры современных ускорителей и объёмов обрабатываемых данных: модели машинного обучения требуют одновременного доступа к большим массивам параметров и промежуточных результатов.
Последствия могут быть многоуровневы: рост себестоимости серверных платформ, увеличение расходов облачных провайдеров, замедление развертывания дорогостоящих ИИ инициатив и перераспределение выгод в пользу крупнейших игроков, способных выждать период высокой волатильности. В то же время возможны альтернативные реакции рынка — инвестиции в расширение производства, поиск других типов памяти или оптимизация архитектур, снижающая потребность в мобильных модулях. Однако в краткосрочной перспективе риск удвоения цен остаётся реальным, если спрос со стороны компании, подобной NVIDIA, продолжит оказывать давление на ограниченные поставки.
